独家调查 | 千亿资本帝国却拿不出4亿兑付基金 多家上市公司卷入万方集团资本

本篇文章5749字，读完约14分钟

图像来源:中国视觉(000681，诊断单元)

一只小型基金一再违约，但其背后的资本净值令人惊讶！

12月18日，购买万方新润-新通体育建设投资基金第三期的80多名投资者不得不面对基金再次违约的事实:3.895亿元本金逾期三个多月无法支付，将延期至明年8月27日，这是整整一年的时间。

除了一个神秘的机构投资者，其他一些投资者已经投资了2000多万元。

然而，尽管该基金已经违约，但北京万方新润基金管理有限公司(以下简称万方基金)的负责人声明，该公司仍在销售新的基金产品。

万方投资控股集团有限公司(以下简称万方集团)是万方基金的上级公司，其实际控制人彼得拥有一个1000亿元的资本帝国，但他们为什么要做一个逾期不到4亿元的基金？

80多名投资者的钱去了哪里？

在收到投资者的报告后，国家商报记者经过几天的调查发现，万方在其资本网络中布局了许多上市公司。

万方财富官方网站介绍了该基金项目

80多名投资者心里很冷静。多次收不到债的投资者刘明(化名)今年秋天没有收获10%的收入，却收获了一颗凄凉的心。

2017年春，刘明拿了一大笔钱，投资万方新润-新通体育建设投资基金第三期(以下简称新通三期)。最初，人们认为这个春季广播会带来巨大的收益。

根据《商业日报》记者的一项调查，还有80多位和刘明一样酷的投资者，包括投资超过2000万元的投资者(万方基金总裁叶楠向投资者透露的数据)。

鑫通三期成立于2017年2月27日，截止日期为2018年8月27日。该基金由万方财富投资管理有限公司(以下简称万方财富)发行，由万方基金管理，万方集团担保。它计划筹资5.7亿元，实际筹资3.895亿元，其中80多个投资者已投资约2.39亿元，还有一个神秘的机构投资者。当时，万方发展(000638)(万方镇投资发展有限公司，股票代码:000638)，一家上市公司，既是万方财富(控股50%)的股东，也是万方基金的控股股东，基金经理(控股70%)。

你为什么要投票？在1000亿资本帝国祝福基金的时候，新通三期的投资规格让刘明感到兴奋:投资额在100万(含)到300万之间，业绩基准为9.5%；投资300万元(含)以上，业绩基准为10%。

刘明投资这只基金不仅是因为收益，也是因为基金的投资目标。

根据投资说明书和《万方新润-新通体育建设投资基金三期扩建说明》，基金的融资方为北京新通互动体育文化有限公司(以下简称新通体育)，拟转让香河富泰房地产开发有限公司(以下简称香河富泰)70%的股权和重庆百年同创房地产开发有限公司(以下简称重庆同创)87.12%的股权。根据说明，香河富泰开发的香河商城国际(实用面积)项目总价格约为22.6亿元，重庆离线项目股票价值估计约为5.4亿元。

投资说明书除了说明担保人万方集团拥有1000亿元的资产外，还强调了这两个项目的竞争力和价值。

虽然新通体育的注册资本只有100万元，但它已经筹集了5.7亿元来收购近30亿个项目。刘明认为蛇吞大象不会有什么问题。

最后，促使刘明下定决心收购的是，万方基金的控股公司开发了万方，一家上市公司，而拥有1000亿资产的万方集团则为之祝福。你在担心什么？买下它！

接下来是18个月的期待。

万方财富官方网站介绍香河商城项目

第一次违约:你不能在到期时付款。然而，投资到期后，刘明开始担心了。今年8月，80多名投资者收到了该基金违约的消息:无法如期支付！

万方基金《关于万方新润-新通体育建设投资基金第三期展期的说明》称本金将展期3个月，新通体育承诺在2018年11月27日前归还所有未还本金。新通体育将安排提前支付清算日应付利息19，304，750元。

让刘明感到欣慰的是，金融家新通体育承诺在延长期内将投资者业绩基准提高2%/年，这可以视为一种补偿。

该手册还称，位于北京朝阳区夏家园的一栋建筑增加了价值约7亿元的抵押物。如果万方集团的前期资产处置和无限连带责任不能如期完成，受托人将直接启动抵押物处置流程，以确保委托人投资的本金和利息安全。

投资者告诉《国家商报》，尽管他们承诺在8月31日支付利息，但万方新润未能如期履行合同，只是在9月3日履行了合同。后来，万方基金董事叶楠在一次对话中告诉投资者，支付的利息是1700万元。

据《国家商报》记者调查，万方违约基金的产品不仅是上述新通三期基金，还有新通二期基金。

2018年10月30日，万方集团、万方新润(万方基金)及投资者代表在万方集团会议室召开会议。

根据加盖万方集团公章的会议纪要，万方新润管理的新通二期和三期基金(万方基金)未能按时支付，部分投资者要求万方集团作为担保回购方履行回购责任。因此，举行了这次会议，并达成了以下决议:

如新通体育未能支付部分或全部款项，万方集团将于11月27日向基金托管账户支付新通二期4580万元、新通三期3.895亿元及全部款项。如无赔偿，万方集团将承担违约责任。

这次会面重新点燃了刘明心中的希望。

第二次违约:延期至2019年4月20日还本付息。接着，11月27日，刘明的希望再次破灭。

加盖万方集团公章、日期为2018年11月27日的《万方新润-新通体育建设投资私募股权基金第三期承诺函》显示，3.895亿本金当日仍无法支付，承诺按日分期还本付息，最迟于2019年4月20日前还清全部本息。

第三次违约:产品延期一年，但上述还款日被另一次违约刷新。受托人没有像8月承诺的那样直接启动抵押物处置流程，以确保委托人投资的本金和利息安全，而是在12月18日召开了投资者代表会议(万方集团代表参加了会议)，并安排将该产品延期至2019年8月27日，距2018年8月27日该产品应赎回的时间还有一年。

继续出售基金产品，即使它们已经违约。在调查万方基金违约时，国家商报记者以投资者的身份问叶楠:你现在还发行产品吗？叶楠回答:算了，我们还有销售。

万方财富官方网站目前显示的约会项目

根据万方财富官方网站，万方新润-私募股权基金不良资产收益权产品也由一家总投资超过1000亿元人民币的大型企业集团共同和分别担保。

钱去哪里了？我给项目公司打了电话。该项目与万方集团有关。刘明和其他投资者最关心的是资金流向。你能把钱拿回来吗？

《国家商报》记者调查发现，新通三期、香河商城、重庆线下项目的投资对象均与担保人万方集团有关。

香河富泰房地产开发有限公司的法定代表人仍然是万方集团的实际控制人彼得。根据天空调查数据，万方集团的子公司北京万方方圆房地产开发有限公司曾是香河富泰的股东。

重庆百年同创房地产开发有限公司的实际控制人也是彼得，北京万方圆房地产开发有限公司实际由彼得控制，其上市公司万方发展是重庆百年同创房地产开发有限公司的股东

也就是说，万方集团担保并由万方基金管理的资金借给了新通体育，新通体育拿了这笔钱购买了万方集团的项目。

投资者的问题是:这笔钱不是给了万方集团吗？

《国家商报》记者采访投资者时，万方基金负责人(董事)叶楠告诉投资者，这笔钱是给项目公司的，项目一开始确实属于万方集团。

然后，投资者的问题又来了:既然万方集团担保并集资，为什么万方集团不把钱拿出来还给投资者？

香河项目的股权已被其他公司拥有。叶楠告诉投资者，香河项目原属万方集团所有，但现在不是万方名下，由他人抵押。钱已经付了，但是香河的股权合同没有签好，所有权转让也没有成功。股权方面，属于信托公司，但项目的运营和开发仍属于万方。现在我们要去追担保人(万方集团)。我们已经追了万方几个月了。

那为什么香河项目会给其他公司呢？

叶楠告诉投资者，存在法律漏洞，因为这笔钱是欠别人的，虽然后来还清了，但已经逾期，还有十多亿罚息没有支付。

资金短缺的万方银行因银行问题被Be冻结了500亿元人民币，但投资者心中的疑虑仍难以回答。即使这笔钱是打给项目方的，虽然香河项目不再是万方名下的项目，万方集团不就是一千亿资产吗？作为担保人，从其他基金中取钱来履行回购承诺容易吗？

叶楠的话让投资者感觉很酷。

在调查过程中，当《商业日报》记者与投资者叶楠交谈时，叶楠提到:万方集团有银行，但银行出了问题。现在，监管部门锁定了万方集团的资产，以防止银行承担风险。大约500亿元，发生在今年第二季度。银行的总问题是100多亿美元，但它已经锁定了500亿美元的资产。恐怕你要把银行搞垮了。银行是老百姓的钱(603883，医生的股票)。

图像来源:王宇飞制图

庞大的资本网三家上市公司进入万方资本网据田燕查，万方集团实际控制人彼得持有112家企业，资本网非常大。几家上市公司已成为其资本网络中的棋子。

●上市公司万方发展在基金违约前一个月退股！

让刘明和其他投资者感到惊讶的是，当他们购买万方发展(一家上市公司)的股票基金时，万方发展(股票代码:000638)在基金违约前一个月逃跑了。我不知道它为什么退出万方基金，不再是万方基金的股东。

此外，它还收购了新通三期的另一家上市公司东方日出(603366)，并在《国家商报》的调查中发现，早在基金违约之前，它就转让了1.5亿元的基金份额。

刘明等人不知道是后知后觉的自责，还是这个行业的水深火热。

2018年8月9日，万方发展宣布将分别于2018年6月4日和2018年6月20日召开第八届董事会第二十二次会议和2018年第三次临时股东大会，同意公司以人民币4000万元的价格转让其持有的北京万方新润基金管理有限公司70%的股权。

事实上，7月份，万方发展已经从万方基金中撤出。

今年7月26日，万方基金有限公司(北京万方新润基金管理有限公司)发生股权变动，原实际控股股东万方发展退出，新增股东万方金融控股有限公司(目前持股70%)。

此外，国家商报记者还调查发现，万方发展还于2018年10月18日以20万元的价格转让了万方发展持有的万方财富50%的股份(认缴出资额为3000万元)。目前，万方发展已退出万方财富，增加万方金融为万方财富股东(持有50%股份)。

图片来源:天眼页面截图

●上市公司丹华科技(600844)计划收购万方已停产两年且存在矿业权纠纷的矿业。

丹阳市人民政府实际控制的丹化科技(股份代号:600844)第二大股东北京托普私人银行资本管理有限公司，也是万方基金的第二大股东:

图像来源:刷新屏幕截图(300033，诊断)页面

令投资者困惑的是，丹华科技已宣布发行股票收购资产，交易对象是万方矿业等。如果收购完成，实际上由彼得控股的万方矿业将持有丹华科技7.64%的股权，或成为该上市公司的第二大股东。

图片来源:丹华科技公告截图

丹华科技于2018年9月4日宣布收购万方矿业控股的郴州粉龙堆矿业有限公司，万方新润-新通体育建设投资基金三期的违约时间为一周前的2018年8月27日。也就是说，资金刚刚逾期，丹华科技的资本运营计划将被抛出。

更令人惊讶的是，这一收购目标已经中断了两年，关于采矿权的争议仍无定论，但收购估值为11亿英镑，在两年的暂停期内，价值增加了67倍。(此前《中国商报》曾报道:“由于多年停产引发的采矿权纠纷，丹华科技收购目标的估值在两年内增长了67倍”)。

丹华科技和万方的背景，收购目标(资料来源:邹丽制图)

当此次收购令业界困惑时，上海证券交易所也多次询问了丹华科技。

图片来源:丹华科技公告截图

●上市公司东方日出和新通体育在第三阶段违约前已经转让了1.5亿股基金份额。

2017年4月13日，上市公司东方日出(股票代码:603366)宣布认购新通体育三期私募股权基金1亿元。公告显示，截至2017年4月12日，东方日出已出资1亿元，投资比例随募集资金的变化而变化。

2017年9月11日，东方日出宣布，公司以自有资金认购万方新润新通体育建设投资私募股权基金第三期，认购金额为人民币5000万元。截至2017年9月8日，东方日出已出资5000万元，投资比例随募集资金的变化而变化。

根据东方日出2017年年报，4月份购买的新通第三期于3月后终止，收入超过170万元；9月份购买的新通第三期工程在两个月后终止，创造了超过60万元的收入。

图片来源:东方日出2017年度报告页面截图

根据日期为2017年11月10日的金额为人民币5000万元的《基金份额转让申请表》，北京宏伟聚信贸易有限公司的经办签字人陈超，于1997年6月出生，当时年仅21岁，他获得了东方新通三期的5000万元股份。公司法定代表人也同名，公司收款银行为万方发起行。

但新通三期违约后，北京宏伟聚信贸易有限公司于今年12月4日声明放弃1.5亿元人民币的优先收益分配权，在后续的本息结算工作中，将在本基金其他投资者的本金和收益分配完成后，清偿本公司所持有的全部股份。

在调查过程中，国家商报记者与万方基金总裁叶楠以及投资者进行了交谈。叶楠曾表示，新通三期一家机构持有1.5亿元人民币，该机构已放弃(优先收益分配权)。投资者问该机构为何不得不放弃，叶楠回答说，这取决于对话。

根据北京宏伟聚信贸易有限公司和万方基金分别盖章的文件，前者已确认放弃优先收益分配权。

1000亿帝国的主人彼得拥有的这家不值得信任的企业，甚至没有支付超过2万元。根据田燕的数据:

彼得，男，1974年3月出生，大学学历。

1995年至1998年，任北京市电话局左家庄分局工程经理；

1998年至2000年，任北京迅通畅达通信技术发展有限公司总经理；

2000年至2001年，他担任北京万方圆房地产开发有限公司总经理；

自2001年起，担任万方投资控股集团有限公司总裁；

自2008年11月起，他一直担任万方镇投资发展有限公司董事长..

根据新通三期投资说明书，彼得控股的万方集团拥有1000多亿资产，实力雄厚。根据去年的统计报告，万方集团的总资产也达到了767亿英镑(这是叶楠今年12月与投资者交谈时透露的数据)。

然而，自2013年以来，彼得，这个1000亿帝国的主人，有许多限制消费的记录和法院强制执行的记录。彼得名下的许多企业都有被冻结股份的记录。

彼得控股的北京万方龙轩餐饮娱乐有限公司被判向其他公司支付28，214.4元，并因其履约能力而拒绝履约，被列入失信黑名单。