网贷系统第一人自述：“P2P老板看到资金池 眼睛都在发亮”

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在过去的一周里，湖南省和山东省地方金融监督局宣布，自网上贷款专项整治以来，没有一个平台完全通过验收，所有未通过验收的p2p网上贷款机构将被取缔。声明措辞强硬，引起了业界的震动。这可能会成为一个里程碑事件。接下来会有更多的省份采取类似的行动吗？

编者按:

在过去的一周里，湖南省和山东省地方金融监督局宣布，自网上贷款专项整治以来，没有一个平台完全通过验收，所有未通过验收的p2p网上贷款机构将被取缔。声明措辞强硬，引起了业界的震动。

这可能会成为一个里程碑事件。

虽然网上贷款行业正在等待试点监管，但禁止这一宣布无异于泼了一盆冷水，浇灭了他们唯一的希望。接下来会有更多的省份采取类似的行动吗？成为目前网上贷款从业者最关心的话题。

央行金融市场部主任邹兰在最近的一次媒体吹风会上提到，他将努力在2020年上半年基本解决网上贷款行业的股票风险。这也意味着行业进入了倒计时:head平台加快了合规转型，中小平台被自动淘汰。

仅在几年时间里，在线贷款行业就从一个备受追捧的创新变成了频繁的运转和打雷，直到被清理干净。其中，哪些环节出了问题？

棱镜最近与第一个开发在线贷款系统的企业家进行了交谈。他见证了这个行业从繁荣到衰落的全过程。他采取技术观点恢复交易，网上贷款行业从一开始就有其原罪，早期监管资金池模式的缺失为后续行业的运行趋势埋下隐患。

“当这些在线贷款平台的老板看到资金池时，他们的眼睛闪闪发光。”他说。

以下是他自我报告的原文，棱镜被相应地删减了:

"当一个系统上线时，它可以立即运行."

我在2009年进入网上贷款行业，当时中国只有两个网上贷款平台，一个是上海的派牌贷款，另一个是深圳的红菱创业投资。那时他们才刚刚开始，没有人意识到这个东西会在他们身后爆炸。

我刚刚辞掉工作去写代码，一个朋友来找我，想成为网上贷款的平台。我研究过了。虽然资金流动和其他部分比较复杂，技术要求也比较高，但对我们来说不是很难，所以我通过技术外包的方式帮他们做了一个系统。

此后，越来越多的人来我们这里做网上贷款系统，从而慢慢打开了整个市场。Xx贷款是我们早期的著名客户。事实上，当时有很多网上贷款系统，但是没有一个成功，所以我们成功了。2012年之前，我们系统的市场份额高达80%-90%。

当时我没有加密，而是把代码放在开源平台上，这导致我们的系统被很多人模仿。此外，自2013年初以来，网上贷款变得越来越受欢迎，每个人都更加乐观，许多网上贷款系统开发商又开始崭露头角。当时，网上贷款业务不需要审批和备案。只要一个系统上线，它就可以立即运行，因此出现了数百个在线贷款平台。

2014年，我们开发了一个新的saas系统，它可以在一分钟内建立一个p2p系统，立即申请，立即开放并投入使用。这是我们技术发展的一个方向。在经历了2015年网上贷款的爆炸式增长后，到2016年底，我们真的有数百名客户与我们签订了合同。一些系统供应商说他们已经建立了数千个平台，这些数据是不可能的。里面有太多的假东西。

"看到资金池，我的眼睛闪闪发光。"

我们都是技术出身，刚开始对金融了解不多，所以网上借贷平台的金融属性都是根据客户的需求而制定的。许多在线贷款平台的老板都来自金融业，他会告诉我们需求，我们会将系统开发外包给他们作为技术。

这涉及到一个基本问题，即在早期系统开发中涉及到在线支付。当时，涉及的第三方支付是一个支付渠道，他们的技术只是给了我们一个资金池的概念，也就是说，所有的资金可以汇总到一个总账户中。当时，每个人都没有过多考虑基金池的安全性。该系统唯一的风险控制是针对网上贷款借款人的，平台本身几乎没有风险控制措施。

这导致了大量资金池平台的爆发，为后续平台的运行趋势埋下隐患。

当那些在线借贷平台的老板看到资金池时，他们的眼睛闪闪发光，思考着资金的沉淀和转移。谁在乎风险控制？人的欲望是无限的，人性根本经不起考验。

有一次，我和一个在线贷款平台的老板喝茶。在此期间，他的短信提示一直在响，他自豪地告诉我:看，我又赚了几万美元。原来他把公司的银行账号和自己的手机号码绑定在一起，可以实时看到平台的投资信息。他也可以随意使用资金。

这让我震惊。这不是随时转移资金的方法吗？这样一个平台的安全性是什么？

可以说，在2014年之前，几乎所有的平台都处于资金池模式。

“p2p平台从来没有也不可能被真正监管”

到2014年，人们开始意识到这种模式的风险。有一次，一个在线贷款平台的首席执行官把我们和一个第三方支付的负责人带到一起，我们三个坐下来交谈，认为我们可以找到一种存款的方式。对我们的技术来说，这只不过是增加了一个谁将监督系统的问题。对于第三方支付机构，监管资金的责任落在它们身上。

然而，事实上，第三方支付并没有真正的监督动机。他们只是在技术上实现了一个所谓的监管概念，即在平台的总账户下开设N个投资子账户。只有当投资者自己操作密码，资金才能转移到平台或借款人。然而，对于在线借贷平台的运营商来说，他们仍然有办法从第三方支付账户转移资金。因此，从技术上讲，第三方支付存管机构是不可取的。

后来，我想到了一个办法，让银行做监督，把所有的账户都开给银行。虽然银行具有第三方支付所不具备的功能，如吸收和冻结资金，但银行存管无法解决一个问题，即信息透明，而这条信息仍然掌握在平台手中。

因此，从整个技术的演进路径来看，在从资金池到资金存管再到银行存管的演进过程中，没有办法对平台进行真正意义上的监管。事实上，为了真正监管网上贷款，有必要监管两个数据:一个是平台运营商的数据，另一个是银行存款的数据。像一个正式的金融机构一样，它的数据必须向国家报告，但是对于p2p行业来说，它根本没有这样做，也不可能这样做。

意识到这一点，我们后来与当地的一家金融机构合作，帮助他们做金融监管技术，并开发了一个信息发布平台，要求管辖范围内的所有在线贷款平台将他们的运营数据连接并上传到该信息。出版平台；另外，虽然我们不能在银行操作他们的接口数据，但是我们可以查询。只有这样，才能实现真正的监督。

但此时，整个p2p行业已经失去了势头，这就等于是在弥补。

"一开始，这个平台的数据几乎是假的."

因此，我总是说在线贷款行业有太多的原罪，因为所有的平台都不是从政府监管开始的，而是从资金池开始的。不受监管的资金池是该行业最大的原罪。

此外，对借款人几乎没有任何限制。当时，很多客户来找我们，说你帮我们做了一些假投标，更改了一些数据。所以一开始，平台上几乎所有的数据都是假的，但投资者的资金是真的。

例如，对于100万元的目标，平台会假装已经投入了20万元来吸引其他真正的投资者进行投资，但是他们需要区分真实数据和虚假数据，所以他们需要对系统进行一些操作并更改一些数据。此外，我们将数据标记在某个地方，让后台数据库直接删除它。

可以说，在网上贷款行业的早期，来自一个平台的真实贷款占30%-40%。直到基金托管的概念出现后，情况才略有改善。

这里的诱惑太大了。投资者的资金不断流入你的账户。说实话，这些资金不是你的，但它们也是你的，因为谁能知道你是否已经走了？最初，当你一年挣几百万的时候，已经是很多了，但是现在你一次就能得到几十个亿。人性哪里受得了这么大的诱惑？

“我看着许多人上升，许多人下降。”

2015年的股市崩盘对在线贷款行业产生了巨大影响。由于许多p2p平台借钱给上市公司，甚至收购上市公司，导致上市公司的股票暴跌，导致网上贷款行业资金链紧张，越来越多的问题开始暴露出来。

我在想，如果当时股市稳定下来，网上贷款行业可能会有一个不同的结局。因为当时，经过几年的发展，行业已经到了并购的阶段，大鱼吃小鱼。但是这种情况并没有出现。股市崩盘后，并购基本上消失了，因为每个人都没有钱，股市吸干了所有的钱。

在网上贷款行业蓬勃发展的时候，我们还成立了“卖水联盟”，包括网上贷款系统、短信平台、数据风险控制、行业第三方信息网站等，为网上贷款行业提供服务。

到2016年，每个人都觉得网上贷款行业已经没有希望了，他们开始寻找另一条出路。其中，一大批人已经向区块链方向转变，有的已经回归传统金融业，有的已经转移到其他行业，基本上退出了网上贷款行业。

不久前，监管部门开始对数据公司进行调查，甚至要求短信合作伙伴不得为网上贷款业务提供服务，这表明监管部门开始强制清理。

在经历了网上借贷的兴衰之后，我看到许多人上升(上市)，许多人下降(入狱)。现在，这个行业终于要结束了。